§§§第1节北汉建国
乾祐四年（951）正月17日，刘崇在太原称帝，国号大汉，史称北汉，一称东汉。仍用乾祐年号。
起初，刘崇听说隐帝被害，准备出兵，接着得悉迎立承赟，就放了心，说：“吾儿为帝，吾又何求？”太原少尹李骧提醒他：“观郭威之心，是想自己当皇帝。你不如赶快出兵，逾太行，据孟津，等承赟正式即位，然后回太原，则郭威不敢妄动。不然，就会上当。”刘崇不听，反而怒骂他：“你竟敢离间我父子。”下令把他斩了。李骧气得大喊：“吾空负经济之才，而为愚人谋事，死固甘心，家有老妻，愿和她同死。”刘崇竟然连他的妻子也杀了，并上奏朝廷，表示没有二心。直到郭威称帝、儿子被杀，才知自己干了一件蠢事，但为时已晚，后悔莫及，他哭着说：“吾不用忠臣之言，以至于此。”便为李骧立祠，年年祭祀。
北汉国拥有10州、47县，相当于今山西中部和陕北一角，面积约7万多平方公里，在五代十国中，位居第九位，仅比荆南稍大而已。
十州中最大的是并州（今太原），下辖13县：太原、晋阳（今太原市区）、阳曲、清源（今清徐）、祁县、榆次、太谷、文水、寿阳、盂县、交城、乐平（今昔阳）、广阳（今平定）。
其次，管辖5个县的有3个州，即汾州（今汾阳市），下辖西河、平遥、介休、孝义、灵石。
代州（今代县），下辖雁门（今代县）、五台、崞县（今原平北）、繁畤、唐林（在今原平南）。
石州（今吕梁市），下辖离石、临泉（今临县西）、平夷（今中阳）、方山、定胡（今离石西孟门关）。
管辖4县的有岚州（今岚县）和辽州（今左权县）。
管辖3县的有宪州（今静乐县）、沁州（今沁县）和麟州（今陕西神木县）。
管辖2县的有忻州。
此外，在今祁县东南的团柏镇新设了隆州，以此控制通向晋东南的战略要地。
北汉国大约有9万多户，50来万人。
当时的生态环境比今天好，太原地区是主要的产粮区，楼烦一带产良马，山区有白麃、虎、豹、麝等珍稀动物，地下有金、铁、矾石、黄石矿等，土产有煎梨、葡萄、柏子仁、人参、甘草、蜜蜡烛、松木、扇、龙须席、胡女布等。
向中央进奉的特色贡品有并州的煎梨、葡萄、马鞍，忻州的麝香、豹尾，代州的雕翎、青碌等。
在这片土地上建立的中央政府，只是原来地方政府的翻版，除了名称上升了一格，其他几乎没有变化。刘崇以节度判官郑珙为中书侍郎，以观察判官赵华为户部侍郎同平章事，相当于宰相之职，以次子刘承钧为侍卫亲军都指挥使、太原尹，以节度副使李存环为代州防御使，以裨将张元徽为马步军都指挥使，以陈光裕为宣徽使。不修新宫殿，不建宗庙，一切照旧，实在不像个朝廷，刘崇很坦率地对李存环、张元徽说：“我今天即位，是不得已而为之。我算什么天子，你们算什么节度使呀！”这虽只是一个小型朝廷，但却养着一支三四万人的庞大军队。
以北汉的资源养活北汉居民，并不困难，但刘崇建国的目的，不只是当割据一方的诸侯，更想和比自己面积大几十倍的后周较量，夺回已丢失的中央政权。这就必须维持一支庞大的军队，而军队中的精华，早在三年前就被刘知远带去创建后汉政权了，留在太原的军队，无论数量与质量都要弱小，这必然是一场旷日持久的战争，需要数额非常可观的军费。在收支难于平衡的情况下，只能节约开支，官员名义上大大升迁了，但俸禄并无大幅度提高，宰相的月俸只有100缗，比后梁宰相的200缗，整整少了一半，节度使月俸更少，才30缗。
§§§第2节晋州之战
刘崇建国的第二个月，即派刘承钧率1万多兵马分5路攻打晋州（今临汾），后周守将王晏闭城不出，全力防守，北汉拼命攻城，死伤无数，毫无进展。又移兵打较小的隰州城，后周守将许迁突然出兵猛打一番，杀死牙将程筠后即撤回城去，北汉攻了几天，无功而返。
北汉与后周的地方部队打仗，占不上便宜，如何与其中央军较量呢？刘崇不得已，派使者向辽求援，要援助得付代价，辽世宗要求与石敬瑭一样，确定为父子关系。这一年，刘崇已56岁，却要称小他22岁的辽帝为父，这在讲究面子的时代实在太难堪了。于是派宰相郑珙送去厚礼，自称侄皇帝致书于叔天授皇帝，觉得称叔侄稍为体面些。辽世宗正需要一个附属国，借机向内地发展，没有再作计较，很爽快地遣燕王和枢密使高勋到太原，册封刘崇为大汉神武皇帝。并设盛大酒宴款待郑珙，将他灌得不省人事，抬回住所就死了。
刘崇接受册封，更名为旻，再派翰林学士卫融等赴辽表示感谢，并恳请出兵。9月，北汉大将李存环从团柏镇出发，矛头直指后周潞州（今长治），在虒亭与后周潞州守将陈思让交战，败归。辽世宗召集大臣，布置出师南下，与北汉会师，不料遭到将领们反对，世宗强迫部下执行命令。在行军路上，燕王等发动兵变，将皇帝刺死，诸部杀死燕王，立述律为帝，是为辽穆宗。北汉派使者贺新主即位，并请求派兵协同北汉打晋州（今临汾）。晋州是晋南重镇，占领它，可以南下渡黄河，威胁后周首都开封。
10月，刘崇亲率两万大军从阴地关出发，7日到达晋州，辽穆宗派节度使萧禹厥率5000骑与之会合，指挥所设在城北，并在城的三面置寨，昼夜攻城。晋州城非常坚固，巡检使王万敢与史彦超、何徽等又善于守卫。刘崇猛攻了一个多月，不见成效。
刘崇是政治上头脑简单，军事上缺乏谋略的人，本来有一位亲戚慕容彦超，可以联合反后周政权的。彦超在兖州（在今山东）当节度使，吐谷浑族人，是刘知远的同母异父兄弟，兖州离开封很近，又是一马平川，如果事先联络，东西夹攻，后周就很难招架。但刘崇连想都没有想过。晋州之南有天险蒙坑，只要派兵驻守，后周援兵就无法进来，刘崇也没有派一兵一卒去防堵。
11月，后周太祖派足智多谋的王峻率兵救援，王峻走到陕州（今三门峡市），停留了十来天。周太祖沉不住气了，12月1日下诏亲自率兵出征。使者来到陕州见王峻，王峻托使者火速转告太祖：“晋州城坚，未易可拔，刘崇兵锋方锐，不可力争，我在这里驻兵，是等他气衰。陛下新即位，不宜轻动，一旦离开，在兖州准备造反的慕容彦超必定会引兵入汴，大势去矣。”3日，太祖一听，直揪自己的耳朵，马上下令，取消亲征。
到了12月，下开了大雪，汉、辽联军无粮可吃，饥寒交迫。而王峻大军轻松地越过无人防守的蒙坑，高兴地说：“吾事济矣！”联军得知后周援兵即到，连夜烧营而归。第二天，王峻派骑兵追击，联军坠入崖谷而死者甚众，辽军回到晋阳，萧禹厥清点一下，士马少了十分之三四，气得他把一个大酋长钉于市上，10天后斩首。
慕容彦超的兵比北汉少，人却比刘崇有心计。他本想乘着后周出动全军与辽汉联军作战之机，自己乘虚而入，占领开封，登上帝位，不料被王峻识破，没有得逞。又想着周与汉、辽一场恶战，两败俱伤，自己与南唐联合夹攻后周，可以坐收渔翁之利。所以正当晋州之战难分难解之时，慕容彦超于21日宣布造反，但他万万没有想到，第二天辽汉联军不战而遁，王峻军毫发无损，士气大振。第二年（952）正月，太祖派曹英平定兖州。慕容彦超向南唐求援，南唐军才到沭阳，即被徐州的周军击败，死1000余人，狼狈而回。5月5日，郭威下诏亲征。13日，王峻陪同太祖至兖州城下，仅用7天时间，即攻克兖州，彦超和他的家族被斩尽杀绝，自以为聪明的慕容彦超结局比刘崇更惨。彦超一死，郭威权力得到巩固，刘崇前景更加渺茫。
§§§第3节高平之战
乾祐四年（954）正月17日，郭威驾崩，其养子柴荣继位。刘崇得知消息大喜，以为大好时机到了。看五代的历史，总是第一代建国，第二代亡国，四十多年间，换了五个朝代。现在又到夺取天下的时候了，于是刘崇遣使请兵于契丹。
2月，契丹派武定节度使杨衮率万余骑兵到晋阳。北汉主亲自率兵3万，以大将张元徽领3千骑为前锋，与辽军经团柏南下。12日，北汉兵到达梁侯驿（今良侯店），后周昭义节度使李筠遣穆令均率军2千迎战，张元徽与令均战，假装不胜而退，引令均来追，伏发，杀令均，俘斩士卒千余人。随即挥兵南下，绕过潞州，向泽州（今晋城）进发。3月3日，周世宗命向训、樊爱能等领兵先行。11日，世宗从开封出发亲征，兼程前进。18日到达泽州。
19日，一场决定双方命运的高平之战开始了。北汉与辽联军到高平北巴公原布阵，联军队伍颇严整，刘崇率主力居中，东边是骁将张元徽军，西边是辽国的杨衮军。后周世宗不等刘词的后军赶到，前往迎战。后周军则是世宗居中，张永德以殿前禁兵保卫，阵前摆列向训、史彦超的精骑，白重赞与李重进将左军居西，樊爱能、何徽将右军居东。刘崇乘着契丹所赠黄骝马，站在高处一看，周军人数不多，后悔搬来辽军，对部下说：“吾自用汉军可破也，何必契丹。今日一定要打败周军，亦好让契丹心服。”杨衮策马到阵前看了看周军，回来跟刘崇说：“这是劲敌，不可轻进。”北汉主一摸长胡须，斩钉截铁地说：“时不可失，请公勿言，试观我战。”衮默然不悦。刘崇下令东军先进，张元徽将千骑直闯周右军，与樊爱能的骑兵打了几个回合，生擒监军使一人，周军招架不住，策马逃跑，把列在骑兵后的何徽步军冲得乱了阵脚，没命地溃退，来不及跑的1000多步兵干脆解甲，高呼万岁，声振川谷，乖乖地投降北汉。刘崇当场褒赏张元徽，命他乘胜直冲世宗中军。面对来势汹汹的汉军，赵匡胤对张永德说：“国家安危，在此一举。”张永德身先士卒，驰犯其锋，士卒死战，无不以一当百。此时，老天帮了后周的忙，刮起了南风，而且越刮越猛。北汉逆风而战，突然，张元徽坐骑被绊倒，为周师所擒杀，其麾下十余骑，毕力血战，夺其尸而出。骁将被杀，北军夺气，形势急转直下，周兵争奋，北汉主举起赤帜收兵，局面已不能控制，北汉兵大败。杨衮怒刘崇骄横，只在一旁观战，看着刘崇由胜转败，按兵不救，带着全军缓缓而退，当了一名特殊的观众，周军也不敢贸然追赶。
日暮，刘崇收罗残兵1万多人，阻涧而止。此时，周之后军刘词赶到，又乘胜追击一番，刘崇丢下辎重、器甲等物，乘黄骝，与亲骑10多人从雕窠岭间道逃走，劫了一村民作乡导，把他们往晋州方向引去，走了100余里，才知错了。一气之下，把乡导杀了。好不容易辗转到了沁州，又冻又饿，亏得刺史李廷诲送来热饭、裘衣，才缓过神来。其子承钧带兵百人迎他回到了太原城。收散卒，缮甲兵，完城堑以备周。杨衮带兵屯驻代州。北汉主遣王得中送衮，因求救于契丹，契丹主遣得中还报，许发兵救晋阳。
周世宗在潞州作了休整，大力整顿军纪，将逃跑的高级将领樊爱能、何徽及其部下斩首，立功者给予重奖，赵匡胤得到破格提拔，从此青云直上，开始了他的锦绣前程。
高平一战，周世宗彻底把北汉看扁了，以为乘胜追击，可以一举拿下太原。28日，以符彦卿、郭崇率步骑2万从潞州进攻太原，又命晋州东出之王彦超、韩通部自阴地关出发，北攻汾并，与彦卿会合。
4月，周军将太原城团团围住，符彦卿、史彦超又进军忻口，以断契丹援路。此后，周军捷报频传。
3日，北汉汾州防御使董希颜投降。
13日，北汉辽州刺史张汉超投降。
18日，北汉岚、宪二州归顺。
19日，王彦超军攻下石州，活捉刺史安彦进。
20日，北汉沁州刺史李廷诲在抵抗多日后，被迫宣布投降。
不过十几天时间，10个州就已拿下了6个，周世宗有些飘飘然了，他想一举灭掉北汉。遣使与诸将商议，诸将都反映刍粮不足，要求班师。世宗不听。周军吃不饱，就抢劫居民粮食，北汉居民大失所望，纷纷保聚山谷，与周军为敌。世宗得悉后，紧急命令禁止剽掠，安抚农民，只征收今年租税，发动周边地区诸州居民运粮馈军。27日，周世宗见太原久攻不下，决定从潞州出发，亲征刘崇。5月3日，周世宗到达太原城下。同一天，辽将杨衮怀疑北汉代州防御使郑处谦欲降周，请他议事，借机谋杀。处谦得悉后，杀死守城门的胡人，拒杨衮于门外，杨衮被迫奔回国内，辽廷怪他处事不力，将他打入大牢。郑处谦得罪了辽廷，已别无选择，举城降周。此前几天，北汉忻州监军李勍杀死刺史赵皋及契丹大将杨耨姑，以城归顺后周。此时太原已成为孤城。
5日，周世宗把俘虏的北汉石州刺史安彦进拉到太原城下斩首，以警告死守太原城的北汉将领，又征发数以万计的民夫参与围攻，发誓要拿下晋阳城。然而老天连降大雨，军士已疲劳不堪，战斗力在迅速下降。
正当北汉危在旦夕之际，辽国南院大王挞烈数万援兵到忻、代之间。24日，挞烈部与周将符彦卿万余军在忻口激战，周师损失惨重，符彦卿的副手大将史彦超阵亡。世宗听见这一噩耗，几天吃不下饭。6月3日，他感到这一仗不能再打下去了，下令班师回朝。此时军心已乱，谣言四起，数十万刍粮，烧的烧，扔的扔，军需亡失不可胜计。在原北汉州县新任命的官员悉数弃城而走，北汉丢失的地盘又重新回到刘崇手里。北汉虽然存在下来，但元气大伤，推翻后周政权的希望已成泡影，刘崇经过这一次沉重打击，忧愤成疾，国事统统委托给儿子侍卫都指挥使承钧。至11月，刘崇离世而去，享年60岁。次子承钧继位。乾祐九年（956）4月25日，北汉葬神武帝于交城北山，庙号世祖。
